Použití nástroje Morningstar Mutual Fund Screener Tool

Obsah:

Použití nástroje Morningstar Mutual Fund Screener Tool
Použití nástroje Morningstar Mutual Fund Screener Tool

Video: Použití nástroje Morningstar Mutual Fund Screener Tool

Video: Použití nástroje Morningstar Mutual Fund Screener Tool
Video: How Do Balance Transfers Affect Your Credit Score? (DO THEY HELP OR HURT?) 2024, Březen
Anonim

Uživatelská příručka společnosti Morningstar je řada článků, které se zabývají tím, jak co nejlépe využít nástroje, výzkum a analýzu dostupné na Morningstar.com.

Tam jsou doslova tisíce vzájemných fondů. Získání finančních prostředků, které jsou pro vás to pravé, se často zdá jako hledání jehly v seno. Naštěstí má Morningstar bezplatný nástroj, který může pomoci - Správa podílových fondů.

Chcete-li vyhledat screener, klikněte na kartě Nástroje v horní části domovské stránky v aplikaci Morningstar a vyhledejte sekci nástrojů pro kontrolu. Uvědomte si, že některé z nástrojů jsou součástí prémiového členství Morningstar. Tyto nástroje poskytují další funkce a jsou k dispozici pouze pro placené členy. Myslím, že se vám však podaří zjistit, že bezplatná kontrola fondu poskytuje spoustu informací.

Použití nástroje pro posuzování podílových fondů

Kritéria vyhledávání, která můžete zadat, jsou rozdělena do pěti kategorií: Typ fondu, Náklady a nákup, Hodnocení a riziko, Návraty a Portfolio. V každé kategorii naleznete řadu možností, které můžete nastavit pro vyhledání typu podílových fondů, které hledáte. U každé možnosti se zobrazí také malá žlutá žárovka. Pokud kliknete na žárovku, otevře se okno s popisem této možnosti. Například klepnutím na žárovku vedle první volby, skupina fondu, se vytvoří následující popis:

Skupina fondů Hledáte ocenění a nepotřebujete vaši investici po dobu pěti let nebo více? Spusťte vyhledávání s domácími nebo mezinárodními akciemi. V opačném případě by vám dluhopisové fondy mohly být lepší. Tato první obrazovka je nejširší a požaduje, abyste si vybral mezi pěti skupinami: domácí, vyvážené, mezinárodní akcie, zdanitelné dluhopisy a obecní dluhopisy.

Se základy z cesty, pojďme se podívat krátce na každou z pěti kategorií.

Typ fondu

Typ fondu vám umožňuje nastavit až tři vyhledávací kritéria (nepotřebujete je používat všechny). Mezi tato kritéria patří skupina fondů, kategorie Morningstar a funkce manažerů. Skupina fondu a kategorie Morningstar vám umožňují zúžit vyhledávání podle třídy aktiv. Například byste mohli hledat fondy pro velké kapitálové fondy v USA tím, že vyberete skupinu tuzemských akciových fondů a kategorii Large Value Morningstar. Zde je, jak by to vypadalo:

Manažerská funkce vám umožňuje nastavit minimální počet let správce fondu, jaký byl u kormidla. To je obzvláště důležité pro aktivně spravované fondy a hledám správce, který je na místě nejméně pět let, a pokud možno více.
Manažerská funkce vám umožňuje nastavit minimální počet let správce fondu, jaký byl u kormidla. To je obzvláště důležité pro aktivně spravované fondy a hledám správce, který je na místě nejméně pět let, a pokud možno více.

Náklady a nákup

Tato část umožňuje nastavit tři velmi kritická kritéria vyhledávání: minimální požadovaný počáteční nákup, zatížení nebo bez nákladu a poměr nákladů. Minimální požadovaný počáteční nákup je důležitý, pokud právě začínáte a máte málo peněz na to, abyste investovali na začátku. Nejnižší počáteční investiční částka ve vyhledávacích kritériích je 500 USD. S automatickými měsíčními investicemi vám mnoho finančních prostředků umožňuje pokračovat v investování pouze za 50 dolarů nebo 100 dolarů za měsíc.

Druhá možnost, nazvaná Načíst finanční prostředky, umožňuje určit, zda vaše vyhledávání bude zahrnovat prostředky, které účtují provizi za prodej. Vždycky jsem to nastavil na "Nevytvářet finanční prostředky". S tak velkým množstvím finančních prostředků bez zátěže, proč byste někdy zaplatil provizi? Konečně můžete nastavit kritéria poměru nákladů. Vždy vyhledávám finanční prostředky, které účtují méně než 1%, a snaží se udržet moje celé portfolio pod 0,50%.

Hodnocení a riziko

Hodnocení systému Morningstar získává hodně pozornosti. Můžete se vsadit, že 4 nebo 5-hvězdičkový fond zveřejní své hodnocení. Pokud chcete, můžete nastavit minimální hodnocení (od 1 do 5). Nevlastním fond s méně než 3 hvězdami, ale ne tolik designem, a pokud by fond spadl pod 3 hvězdičky, neudělal bych to a neprodával jsem ho. Zde je popis Morningstar jeho hvězdného hodnocení:

Morningstar Rating pro fondy Společnost Morningstar ohodnocuje podíly od 1 do 5 hvězdiček na základě toho, jak dobře fungují (po úpravě rizika a účtování všech prodejních poplatků) ve srovnání s podobnými fondy. V každé kategorii Morningstar získá nejvyšší 10% peněz pět hvězdiček, další 22,5% čtyři hvězdičky, střední 35% tři hvězdičky, další 22,5% dvě hvězdičky a spodní 10% jedna hvězdička. Prostředky jsou oceněny až na tři časové období - tři, pět a deset let - a tyto ratingy jsou kombinovány tak, aby vytvářely celkové hodnocení. Fondy s méně než tříletou historií nejsou hodnoceny. Hodnocení jsou objektivní, založené výhradně na matematickém hodnocení minulých výkonů. Jsou užitečným nástrojem pro identifikaci finančních prostředků hodných dalšího výzkumu, ale neměla by být považována za doporučení k nákupu či prodeji.

Pokud jde o riziko, můžete vyhledávat podle toho, jak rizikový je fond ve vztahu ke svým rovesníkům. Podle rizika Morningstar znamená, kolik se výnosy fondu mění. Fond s návratností od -20 do 35% bude považován za rizikovější než fond ve stejné kategorii s výnosy od -10% do 25%. Málokdy používám toto vyhledávací kritérium, ale může to být užitečné.

Vrací

Jako návrh názvů vám možnost návratů umožňuje vyhledávat finanční prostředky podle jejich minulých výsledků. To může být překvapením, ale nikdy jsem nepoužil toto kritérium vyhledávání. Jistě, podívám se na minulou výkonnost fondu předtím, než uděláme finální výběr, ale někdy špatně výkonné fondy jsou nejlepší investice.Jinými slovy, vzal jsem do srdce často opakovanou moudrost, minulá výkonnost není známkou budoucích výsledků. Chcete-li vyhledávat podle minulých výkonů, je zde to, co vypadá:

Image
Image

Portfolio

Konečná kategorie se nazývá Portfolio, umožňuje vám nastavit vyhledávací kritéria týkající se akciových a dluhopisových fondů. Většina z nich je přímočará, ale dělám to, co mám zmínit o prvním kritériu: "Obrat méně než nebo roven:" Obrat udává, kolik z fondu fondu portfolio nakupuje a prodává každý rok. Míra obratu ve výši 100% znamená, že fond v průměru koupil a prodal cenné papíry zhruba na 100% svých investic ročně. Proč je toto důležité? Dobrá obratová míra může způsobit několik problémů: (1) zvýší transakční náklady, které vám účet zaúčtuje; (2) může zvýšit vaši daňovou povinnost, pokud držíte fond na zdanitelném účtu; a (3) může naznačovat, že fond nedodržuje nákupní a udržovací přístup k investování (ne nutně špatná věc, ale něco, o čem byste měli vědět).

Dáte je dohromady

Takže, jak to dáme dohromady, abychom našli potenciální finanční prostředky? Předpokládejme, že hledáte americký akciový fond s nízkou kapitalizací s manažerem s nejméně pět let na helmě, který je aktivně spravován, je fond bez zátěže, je to alespoň 3-ti hvězdičkový fond, účtuje méně než 1 % výdajů a míru obratu méně než 100%. Páni! Teď je to vysoký pořádek. Pokud však zadáte kritéria pro vyhledávání v nástroji pro kontrolu fondu, jak jsem popsal výše, získáte tři možnosti fondu:

Vyzkoušejte nástroj Morningstar pro kontrolu fondů, abyste zjistili, které prostředky nejlépe vyhovují vašim investičním potřebám.
Vyzkoušejte nástroj Morningstar pro kontrolu fondů, abyste zjistili, které prostředky nejlépe vyhovují vašim investičním potřebám.

Vraťte se do uživatelské příručky Morningstar.

Doporučuje: